利用EXCEL辅助实际利率法计算

例二：２００５年１月１日，甲公司与乙公　司签订一份购货合同，甲公司从乙公司砸勾人　台需要安装的特大型设备。合同约定，甲　公司采用分期付款方式支付价款。该设备价　款共计９００万元，在２００５年至２００９年的５年　内每半年支付９０万元，每年的付款日期分别　为当年６月３０日和ｌ２月３１日。假定甲公司　郭长城河北金融学院河北保定０７　１　０００　的折现率为１０％。经过计算得出的付款额现　值为５５３０１　１０．４０元，确认的融资费用合计　率的条件下是不能确定各期问的利息收益和　３４６９８８９．６０元（这两个数据是用下面介绍的　【文章摘要】　本金偿还额的，因为它们不是唯一的，这就　ＥＸＣＥＬ表格计算出来的，比原来的结果要　实际利率法使用了贷币时间价值的　一利用Ｅ　Ｘ　Ｃ　ＥＬ　Ａａ一组金融资产（负债）的和。　辅助实际利率法计算　原理，体现了会计的相关性原则，但是　其计算量大，不容易计算准确，在辨析　其原理基础上利用ＥＸＣＥＬ辅助进行计算，　可以提高计算结果的准确性，减少计算　工作量。　【关键词】　实际利率法；货币时间价值；企业会计　准则；ＥＸＣＥＬ；本利和　实际利率法作为￣－ｆｌ－公允价值计量属Ｉ生　的一种方法，在　企业会计准则２００６））中得　到最为广泛的应用。金融资产、金融负债核　算，分期付款购入固定资产、无形资产核算，　融资租入核算和其他资产的延期付款核算等　都规定使用实际利率法。但是在　企业会计　准则２００６））和　企业会计准则——应用指南》　中并没有解释过实际利率法的原理，到目前　出版的讲授《企业会计准则２００６））的教材也　没有做过实际利率法的原理分析，都只是在　设计列的具体准则中给与举例说明，造成许　多会计人员使用实际利率法时只会机械地套　用表格，计算工作量大，计算结果不准确。笔　者从方便会计人员理解的角度，对实际利率　法的原理进行了解析，并且用ＥＸＣＥＬ设计了　两个关于实际利率法的算法表格。会计人员　在理解原理的基础上，只需填入一组金额数　据，就可以自动准确地计算出摊余成本及各　期的利息收入或利息费用。　一、实际利率法的原理　实际利率法是考虑了货币时间价值因素　的计量方法。在货币时问价值的计算中，有　以下几个相互关联的概念：现值（本金）、本　利和、利率、利息、终值和期间，就单个概　念来说它们是很容易理解的，但是如果考虑　了它们之间的相互关系理解起来就有一定的　难度，计算过程也很繁琐。实际利率法就运　用了现值（本金）、本利和、利率和利息之间　的相互关系。　如果存在一组和期间相对应的金融资产　（负债），则在已知利率的前提下可以计算出　这组金融资产（负债）的现值（本金），当然　在已知现值（本金）的前提下也可以计算出　利率，这就是货币时间价值中现值和内部报　酬率的计算。但是在已知现值（本金）和利　如同我们知道两个数可以计算它们的和，但　准确）。　是如果知道和却不能唯一地分解成两个数一　Ａａ　９００００００元　Ｂ＝５５３０ｌ１０．４０元　样。在已知现值（本金）和利率的条件下各　ｂ＝３４６９８８９．６０元　期间的利息收益（费用）和本金偿还额都是　由发行（出租和出借）方事先约定的，比如　二、利用ＥＸＣＥＬ辅助实际利率法计算　债券可以到期一次还本付息，也可以分期付　对于给出本金需要计算内部报酬率的　息到期还本，还可以每期还本付息等等。但　实际利率摊销法，我们可以在ＥＸＣＥＬ中设　是进行货币时间价值分析的时候，如果没有　计如下图一这样的表格。下面图一中的数据　规定，一般认为付息方式是和银行借款一样　就是例一的数据。　分期付息，到期还本。　Ｄ３，Ｃ６一～Ｃ１５单元格中的数据是已知　实际利率法就是按分期付息、到期还　的，可【　艮据给定的数据进行修改。　本方式来计算利息的，也就是每期的利息收　Ｃ５单元填入“Ｄ３”　人（费用）就等于它的现值（本金）和实际　Ｆ５单元填入“＝Ｄ３”　利率的乘积。但是按现值（本金）乘以实际　Ｆ３单元填人“ＩＲＲ（Ｃ５：ｃ　ａ５）”　利率计算出的当期应计利息和实际收到（或　Ｄ６单元填人“＝Ｆ５｝￥Ｆ￥３”，从Ｄ６ｆＩＪＤ１５　支付）的费用可能存在差额，在考虑货币时　用填充柄填充公式，　间价值的前提下，这个差额也是要按实际利　Ｅ６单元填人“Ｃ６　Ｄ６”，从Ｅ６到Ｅｌ５　率产生利息的。换句话说如果差额为正，认　用填充柄填充公式。　为是应收而未收的本金，就要将这个差额加　Ｆ６单元填入“Ｆ５　Ｅ６”，从Ｆ６到Ｉ７１５　到本金上合并计算下期的利息；如果差额为　用填充柄填充公式。　负，认为是已经偿付的本金，就要从本金上　Ｄ１６单元填人“＝ＳＵＭ（Ｄ６：Ｄｌ５）”　减去这个差额后计算下期利息。这样计算出　Ｃ１７单元填入“＝ＳＵＭ（Ｃ６：Ｃ１５）”　的利息就称为实际利息，在分期付款的情况　Ｃ１８单元填入“Ｄ１６＋Ｄ３”　下也叫做“确认的融资费用”。因为实际利　所有数字单元格都设置成数值型，保　息是根据已知的金融资产（负债）根据货币　留两位小数　时间价值的原理调整的，也就是本金和利息　设计完成这个表格，我们只需在Ｄ３，　都考虑了进来，所以这样计算的本利和等于　Ｃ６一Ｃ１５单元格中填入已知的数据，就可　实际金融资产（负债）的金额合计。可以用　以计算出各期的利息、摊销成本和摊余成　下面的公式表示这个原理。　本。　Ａ＋ａ　Ｂ＋ｂ　例三：假定例～中的债券是８年期的，　Ａ已知金融资产（负债）本金　公司支付的价款是１５００元，其他条件不变，　ａ已知金融资产（负债）利息和计　我们在Ｄ３，Ｃ６　Ｃ１５单元格中填入已知的　Ｂ现值　数据，就会得到如下图二的结果，立刻可以　ｂ实际利息合计　》转２２４页　例一：２００８年１月１日，ＸＹＺ公司支付　价款１０００元（含交易费用）从活跃市场购入　骚嗣　ｌ黼５　ｉ　ｊ熬曩ｉ　ｌ蒸《黎潮　商　曩ｉ　ｉ　蠡；●ｌｉｌｋ秘　镰　靠　某公司５年期债券，面值１２５０元，票面利率　旺酗　盏　蠡　Ｄ６　＝ｒ　￣￥　ｔ　ｔａ　４．７２％，按年支付利息（即每年５９元），本金　最后一息支付，计算出的实际利息合计５４５　要鼯利率睡　衰一　元（这个数据是用下面介绍的ＥＸＣＥＬ表格　秣蹋　ｓ９∞Ｌ＿ｊ　正Ｊ　Ｉ　（‘。．矧　搬一１１￣１．蚺　　２　曲呻ｌｏｔ．０５　（ｄＳ　Ｏ５）　计算出来的，不用考虑计算过程中的尾差）。　３　５ｇ　ｏｏ　ｌ螭　（　５５）　｛　Ｅ　一　４　５９，００　１１３．５０　（ｓ４　５０）　Ａ＝１２５０元　ａ＝２９５（５９×５）元　５　ｉ３ｏ９　００　Ｉ１８　Ｂ＝１０００元ｂ　５４５元。　瑚　在没有实际本金收（付）的情况下，比　０＋　蚺　剩患摩．　∞　曛融　１５１５．∞１５４５艘　如分期付款采购或销售，公式也可以写成：　Ａａ　Ｂ＋ｈ　ＭＯＤＥＲＮＢＵＳＩＮＥＳＳ　坝代商业　力。　ｌ５０００　８１７元／件　１、按产量基础分配　豪华型单位盈利能力４０００～２０００　分配率２０００００００／（２５０００＋７５０００）　１５５０　４５０元／件　ｉ　ｌ　辜ＪＩ　辨自扣ｍ　∞　２００元／工时　普通型单位盈利能力：２０００—８Ｏ０　？　委　品　皇　舞　；　Ｄ４　辫ｌ§§熏利　黧篓　￡黝囊篓薹茎澧筻鐾　薹篓羹≤　重蔓灞田盈盈　麓秘瞪蕊戮　煳鲤盈拦翳燮§§圈　豪华型应分配　实际利率法计算袭一　２５【）（】０＝５００００００元　『人、以上计算结果可以看出，由于采用　豫　曲嚣碧　。．　０２０　普通型应分配　了不同的间接成本分配制度，两种产品有　≥　０　（１　＊％ｊ　ｌ５。０∞　≤§銎　１　５９　００　２９锑　２９¨　１ｊ７０髓　　ｇ　２　５９　００　２９　２８　２９　２　１４４１　７５０００　１　５００００００元　着截然不同的成本水平和盈利能力。为了　；溢盘　３　５９　００　２８．６９　３。３１　ｌ４１Ｑ．Ｈ　《　翟　４　５９　Ｏ０　２８　０９　３０　９１　ｌ　９３　ｇ　Ｉ　５　５９　００　２７　７　３１稆　１３４８∞　豪华型每件应分配间接成本　更清晰的反映这种不同，我们使用表格对　瞄ｌ　６　５９　Ｏ０　２６　Ｈ　１６　１３１６　Ｍ　涮８　１３０９　００　２５　５５　１２８３　４５　ｎ∞　５００００ｏ０／５ｏ００＝１０００元／件　两种结果进行对比（表４）：　§　’　ｏ∞０　００　０　００　；　１０　０　００　０　００　０∞　普通型每件应分配问接成本　通过对比分析，我们可以得出以下结　２　ｊ　息和　２２２　Ｏ０　辎　￥榔　ｌＴ女∞ＩＴ２２　Ｏ０　§ｌ錾　ｌ５００００００／１５０００－１０００元／件　论：　；　豪华型单位盈利能力＝４０００　２０００－　ｌ、由于普通型产品的产量高于豪华型　例　戡　Ｉ　｝　ｌ　１０００　１０００元／件　产品的产量，所以在产量基础成本计算制　ｌｌ普通型单位盈利能力＝２０００　８００—　度下，分配给普通型产品的问接成本相对　ＩｉＩ　一．－』ｑｌＩｉ崮姆　，■　一－　－＾・１　．　　１０００＝２００元／件　较高，夸大了高产量产品的成本。　Ｉ　ｌ　一　。　２、按作业基础分配　２、产量基础成本计算制度下，两种产　淼　。　调整成本分配率＝３　０　０　０　０　０　０／　品的毛利率相差１５％；作业基础成本计算　圭　舛　敬妻化　５５３　４。　』＿　９０００　００。￣６￣　。　５９３０１　　１０４　５１　８３　１２１，　￣３　（２００＋１００）：１００００元／次　制度下，两种产品的毛利率相差８％，差异　：　；　９…０００６０　￣（　，　，豢　１３８１５７“６．　９￣　豪华型应分配调整成本＝２　０　０×　在缩小。在高科技生产领域，以成本动因　１ｏ０【）０＝２００ｏ０００元　作为分配间接成本的分配基础，能够更准　：　：　￣ＯＣ（，：　ＯＯ　ｏｏ。　。　８１．８　普通型应分配调整成本＝１　０　０×　确的反映产品的实际成本水平。　蒜　１００００＝１００００００元　作业基础成本计算制度的出现，并不　苤　机器运行成本分配率＝１６２５Ｏ０００／　代表产量基础成本计算制度的消亡。在以　（５５０００＋ｌ０７５００）＝１Ｏ０元／小时　产量作为成本主要驱动因素的传统加工　计算出各期的利息和摊销额。　豪华型应分配机器运行成本＝５５０００　业，产量基础成本计算制度仍然可以得到　对于给出内部报酬率需要计算现值的　×１００　５５０００００元　实际利率摊销法，我们可以在ＥＸＣＥＬ中设　广泛的应用。圃　普通型应分配机器运行成本１０７５００　计如下图三的表格。Ｆ面图三中的数据就是　ｘ　１００＝１０７５００００元　例二的数据。　【参考文献】　图三中表二的单元格公式和表一的单　包装成本分配率＝７　５　０　０　０　０／　１、中国注册会计师协会《财务成本管　元格公式基本相同，只是Ｆ３单元的内部报　（５０００＋１００００）＝５０元／小时　理》　经济科学出版社２００６年４月　酬率变成了已知数据，Ｄ　３单元格填入　豪华型应分配包装成本一５　ｏ　ｏ　ｏ　ｘ　２　财会论文网ｈ　ｔ　ｔ　Ｐ：／／ｗ　ｗ　ｗ．　ＮＰＶ（Ｆ３，Ｃ６：ｃｌ５）”，将Ｃ５单元格中的内　５０　２５００００元　ｋｕａｉｊｉｌｕｎｗｅｎ．ｃｏｒｎ　２００８年１２月　容删除就可以了。同样在使用时只需在Ｆ３，　普通型应分配包装成本＝１　Ｏ０００×　ｃ６　ｃ１５单元格中填入已知的数据，就可　５０　５０００００元　以计算出各期的利息、摊销成本和摊余成　豪华型应分配间接成本＝　本。　ｆ２００００００＋５　５０００００＋２　５　００００）÷　在笔者设计的表格中只给出了１０个期　５０００＝１５５０元／件　间，如果超过ｌ０个期问，大家可以根据相同　普通型应分配间接成本　的原理添加。　利用ＥＸ　ＣＥＩ　设计的这样两个简单表　表３　格，可以解决实际利率法的所有复杂计算问　作业　豪华型　普通型　合计　题，不用人工调整误差方便实用，准确无误，　调整次数　２００　１００　３００次　大家设计好这个表格以后，可以随时调用填　７　５９　Ｏ０　２６　２０　３２　８０　１２站　＝》接２２５页　＝：ｔ　∞●＿∞ｌｕｌｌｅｄ　ｔ＾∞甑　Ｉ＾∞脯∞■０　●■ｍ）　・＂　‘＝　（　ｉ　：ｃＩ　－　９　００Ｃ，　ＯＫＩ．Ｏ０　……９ｏｑｏ　￣ｃ．ｏｏ　３　￣１９　７　３．￣　ｔ４１１￣０　８　０９　］￣ｇ１　６５　７　ｑ　５５８　８２９．　１９　７　１２　８５２Ｓ　Ｔ　￣　９　…６７　６１８３￣３２　Ｊ；　ｌ：一　一——～——～一　一，Ｉ十　｝１｜＇㈨。、　＿ｌ　１　’　“＝机器小时　表４　产品类型　５５０００　１０７５Ｏ０　１００００　１６２５００小时　１５０００个　包装单数量　５０００　指标　充数据进行计算。圃　差异　－５５０　５５０　１４％　ｌ８３　－１８３　一９％　产量基础成本计算制度　作业基础成本计算制度　３０００　１０００　２５％　１８００　２００　１０％　单位产品成本（元）　豪华型　单位产品毛利（元／件）　产品毛利率　单位产品成本（元）　普通型　单位产品毛利（元／件）　产品毛利率　３５５０　４５０　１１％　１６１７　３８３　１９％　【参考文献】　１、企业会计准　Ｉ编委会：《企业会计　准则一一应用指南》．新华社出版社　２００７年版。　２、中国注册会计师协会：２００８年度注　册会计师全国统一考试辅导教材《会　计》．中国财政经济出版社　坝代商业　ＭＯＤＥＲＮＢＵＳＩＮＥＳＳ