远期利率协议定价例题
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发布时间：2022-04-23 12:43
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热心网友
时间：2023-10-13 21:25
客户买入，即客户远期融资。银行定价设计，借美元A期限4个月，利率6%，存1个月，利率5%，一个月后取出1000万美元[A*（1+5%/12）]，提供客户融资三个月，利率X，三个月后客户归还，正好与银行四个月期借款归还的本息一致，则有：
A*（1+5%/12）=1000万
A*（1+6%/3）=1000万*（1+X/4）=A*（1+5%/12）*（1+X/4）
（1+6%/3）=（1+5%/12）*（1+X/4）
X=[（1+6%/3）/（1+5%/12）-1]*4=6.3071%
银行报价以此为基础上再考虑必须的成本与必要的利润
热心网友
时间：2023-10-13 21:25
客户买入，即客户远期融资。银行定价设计，借美元A期限4个月，利率6%，存1个月，利率5%，一个月后取出1000万美元[A*（1+5%/12）]，提供客户融资三个月，利率X，三个月后客户归还，正好与银行四个月期借款归还的本息一致，则有：
A*（1+5%/12）=1000万
A*（1+6%/3）=1000万*（1+X/4）=A*（1+5%/12）*（1+X/4）
（1+6%/3）=（1+5%/12）*（1+X/4）
X=[（1+6%/3）/（1+5%/12）-1]*4=6.3071%
银行报价以此为基础上再考虑必须的成本与必要的利润
